货币基金收益已经跌破2%，这让很多小伙伴陷入两难境地，一时间不知道闲钱该如何去何从。

其实“宝类”产品的流动性和便捷性无可比拟，但并不代表所有的闲钱都要放里面。可以根据自己资金的使用时间和使用量，自行构建一款适合自己的货基产品，今天就跟小洛一起看下如何构建吧。

这个方法虽然有一定理解门槛，但是理解了可以拓展出很多其他功用，可以实现的不仅仅是替代宝类货基，还能自己做“基金经理”，实现资产的稳健升值。可谓变化多端，其乐无穷，感兴趣的小伙伴可以多看两遍。

配置的基本思路

首先我们还是以“宝类产品”为基准，寻找一款可替代产品，那么先分析一下宝类产品的特点。

1、流动性超好

简单点说就是随取随用，比如使用某宝直接付款等，流动性相当不错。

2、投资门槛低

宝类产品几乎没有购买门槛，这点来说友好程度相当可以。

3、安全性很高

宝类产品说白了就是货币基金，货币基金的投资方向小洛在以往的文章已经有所列举，一般是银行的大额存单、国债、商业票据等，安全性几乎没有不会存在问题。

我国历史上货币基金仅出现过一次亏损，就是易方达和泰达宏利旗下的货基，在2005年时出现过2天的亏损，也是仅有一次货基亏损记录。

4、操作极便捷

货币基金如何操作已经不用赘述了，能看这篇文章的小伙伴至少买过其中一种，便捷程度自己肯定知道。

以上是货基的几个明显优势及特点，所以我们构建的产品也要有相应对标。

1、流动性不差。虽然不能像宝类产品一样随取随用，但也不能像定期理财那样取钱比登天还难，至少满足交易日隔天可用；

2、投资门槛低。不能像银行理财一样动辄上万的门槛，要满足小金额也能参与；

3、不失安全性。投资第一要义，保住本金，本金保不住何谈资产稳健升值；

4、操作不麻烦。与宝类产品可能会提升那么一丢丢难度，但小伙伴们这么聪明，这点难度肯定不在话下。

为了实现上面这4个目标，基本可以锁定投资大类就在公募基金里寻找适合的标的，即用公募基金自行搭建一个可替代货基的产品。评估这个产品的指标，还是小洛在挑选基金时常用的收益率和最大回撤两个指标。

既然对标的产品是宝类产品，不妨先把收益率定在4%左右，至少要比货基高一些。至于最大回撤，因为宝类产品基本不会有回撤，所以我们的标准也高一些，定在1%左右，就是说自己搭建的这个产品最多亏损不会超过1%。

操作方法

目标确定后，就可以着手寻找基金的工作了。因为收益和回撤已经限定，所以大概范围也就在债券基金及偏债型混合基金里寻找。

基本思路是用一只时间比较长的债券基金打底，然后用另一只表现不错的主动型基金来提升收益率，两只基金按照一定比例进行配置。

下面这幅图是小洛选出的两只基金，按照65:35的比例做的数据对比（黄色线最大回撤对应左轴，蓝色线累计收益率对应右轴，以下所有图片相同）。

（基金仅做数据验算，不做推荐）

可以看到右上角的收益及风险情况，年化收益率为3.93%，而最大回撤为1.32%，与预定目标有一定的差距。

当然，这只是最初基本构建的结果，我们还可以通过一定方法进一步提升收益率并且降低风险。

如何改进

通过对比数据可以发现，这个组合的回撤主要来源于主动基部分，也就是说主动基提高了组合的整体风险。那么可以制定一个简单的规则，来进一步改善组合效果。

当主动基从最高点下跌超过2%时，将其份额全部转入到债基中；当主动基最低点上涨超过2%时，再重新配置回占总体35%的份额。

按照这个思路我们再来看一下调整后的组合收益率和最大回撤，

通过对比可以发现无论是收益率还是最大回撤均有一定改善，年化收益率由3.93%提升至4.00%，最大回撤由1.32%降至0.96%，达到了我们预期的目标。

按照这个基本思路，就可以实现提升收益降低回撤的目的。当然，在持有期间需要做几次调仓，如果觉得麻烦或者对于回撤没有那么高的要求，不动也是可以的。

产品优点

我们自己构建的目标产品有以下几个优点：

1、交易日隔天可用，可以实现T+1到账；

2、投资门槛不高，10元即可参与，适合普通投资者；

3、标的产品安全性要高，不会跑路；

4、购买方便，与购买基金一样；

5、收益比货基高很多，回撤也在可接受范围内。

方法总体思路可以参照下面的思维导图

好啦，以上就是小洛认为比货币基金更好的一点的理财方式，优点前面已经说过了，感兴趣的小伙伴赶快实操起来吧，你会发现打开了另一片天地。